商品市场
上周美元大幅回升，触及四个月以来新高，最高升至92.90，本周上涨100余点。虽然周五非农数据令人失望，但良好的经济前景支撑了美元，美元指数维持较强升势。上周五基本金属方面普遍上涨，主要受到中美贸易磋商有所进展。外盘方面，期铝收涨2.58%，触及近两周高位；期锌收涨1.91%，盘中稍早触及9个月低点，但随着风险意愿回升期锌反弹；其余品种期铅收涨1.94%，期镍小幅上涨，期铜、锡小幅下挫。内盘方面跟随外盘走势，但涨幅较小，仅期锡小幅下挫。》查看详情 
【投行观点】据德意志银行分析师称，伴随依然吃紧的全球供应以及较高的铜矿停产风险，2018年下半年和整个2018财年的平均铜价料将分别升至每吨7,300美元和7,500美元。
通知：
由上海有色网、上海有色金属行业协会主办、南方有色特邀协办的《2018（第十三届）中国铅锌峰会》将于5月24-26日在广西南宁举行，目前报名通道已经开启
今日焦点【SMM4月铜杆企业开工率调研】据SMM调研数据显示，4月份铜杆企业开工率为83.71%，同比增加12.16个百分比，环比增加4.31个百分比。预计5月铜杆企业开工率为82.68%。
【SMM中国4月精炼锌产量】据SMM调研了解到，2018年4月SMM中国精炼锌产量44.46万吨，环比减少0.29%，同比增加7.09%。2018年1-4月份冶炼厂累计产量183.9万吨，累计同比增加7.34%。
【SMM4月中国电解铝产量】SMM调研数据显示，4月中国电解铝产量295.1万吨，同比减少3.1%。前4月中国电解铝产量1171.5万吨，同比减少2.6%。5月国内电解铝产量预计为307.5万吨，同比减少3.1%。
【全球制造业增速放缓】中国物流与采购联合会发布的4月份全球制造业PMI为54.4%，较上月下降0.8个百分点，连续两个月环比回落。分析称，这意味着全球制造业增速有所放缓。
【央广时评：中方一直在主动扩大进口 关键看美方如何回应】中美经贸磋商，双方在有些领域达成了一些共识，在一些问题上还存在较大分歧。破解中美贸易结构性问题，关键是从维护两国人民利益、维护人类命运共同体出发，管控分歧，达成共识，解决问题。不过，只有美国放开对华高技术产品贸易的人为设限、放宽对华高技术产品出口管制，回归正常合理的双边贸易，双方才能共同受益。
【巴西受美征收关税措施影响严重】巴西总统特梅尔4日在接受当地电视台采访时表示，美国宣布对进口钢铝征收关税的举措会对巴西相关产业造成严重影响，巴西政府希望通过协商方式解决这一问题。
【欧盟对美贸易立场软化 考虑以进口配额换关税】欧盟官员透露，就美国总统特朗普有争议的钢铝关税，欧盟对达成基于美国进口配额的协议持开放态度。匿名知情官员在布鲁塞尔表示，欧盟对该协议的条件将是美国对从欧盟28国进口的钢铝限制水平不低于欧盟2017年对美国市场的出货量。两位匿名知情官员表示，周五在布鲁塞尔举行的欧盟国家代表会议未作出任何决定，不排除在临近钢铝关税临时豁免的最后期限6月1日前夕，达成基于配额的协议的可能性。》查看详情
【湖北提出31条降低企业成本】湖北省政府办公厅日前出台《关于进一步降低企业成本增强经济发展新动能的意见》，从降低企业用能成本、物流成本、融资成本、税费负担、制度性 交易成本、用工成本等六个方面入手，提出31条降低企业成本的政策措施。
【自然资源部：2016年起3年内停止煤炭划定矿区范围审批的规定停止执行】为深入推进煤炭供给侧结构性改革，淘汰落后产能，释放优质产能，改善煤炭供应结构，保持市场供需动态平衡，《国土资源部关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》（国土资规〔2016〕3号）中“从2016年起，3年内停止煤炭划定矿区范围审批”的规定停止执行。
【厂坝铅锌矿采掘巷道发生一起车辆伤害事故 1人死亡】2018年5月6日11时许，厂坝铅锌矿外委施工队铲运车司机在作业时，被铲运车挤压在驾驶室护板和巷道侧帮之间受伤，送往天水市第一人民医院抢救无效于17时20分死亡。
【一季度世界黄金需求创全球金融危机以来历年同期最低水平】随着价格窄幅波动抑制买兴，导致投资者减少现货黄金和黄金上市交易产品的购买量，世界黄金协会在一份电邮报告中称，一季度全球黄金购买量为973吨，相比去年同期减少7%，并创出了2008年全球深陷金融危机以来的历年同期最低水平。世界黄金协会市场情报主管Alistair Hewitt在电邮报告中说：“央行黄金储备的稳定增加，也凸显出黄金仍是机构投资者心目中的战略资产。”
【有色行业一季度净利增逾六成】统计显示，一季度，有色金属行业营业收入合计为3397亿元，同比增长16%；净利润合计为146亿元，同比增长64%。不过，铝行业受限产和成本上升影响，一季度利润出现明显下滑。业内人士表示，在目前位置，有色金属公司具备逢低配置价值；基本金属只是进入了阶段性的调整期，中期向好趋势并未改变。》查看详情【商 务 部：扩进口将迎政策密集红利期】商 务 部等相关部门正在积极研究扩大进口的有关政策措施，扩大进口的相关政策有望迎来密集发布。其中在备受关注的降低商品进口关税方面，除了汽车进口关税将降低之外，还有部分食品、药品、医疗器械等有望进一步降低进口关税。
金属及行业要闻
【Codelco主席：铜价为3美元为“合理价格”】Oscar Landerretche主席在接受El Mercurio采访时表示，铜价在每磅3美元左右是“超合理的价格”。
【First Quantum旗下粗炼厂Kansanshi进行长达两个月的检修】位于赞比亚的Kansanshi炼厂粗炼产能为年产30万吨，据SMM了解二季度Kansanshi冶炼厂会进行两个月多月关停检修，将导致6万吨左右产量损失。赞比亚为中国最大的粗铜进口来源国，长达两个月的检修恐会对进口粗铜加工费造成影响，当前的进口粗铜CIF加工费为220-230美元/吨。
【SMM调研：铅锭沪粤两地库存续降 较去年同期降3.92万吨】SMM5月4日讯：据SMM调研，截止5月4日，沪粤两地铅锭库存总量继续下降至1.45万吨，较去年同期降3.92万吨。近期，铅锭沪粤两地库存持续下降。主因再生铅市场因环保影响，再生精铅供应减少，部分需求回流至原生铅；但与此同时，4月原生铅炼厂多有检修，供应不足；而5月份原生铅炼厂检修后虽逐步恢复，当前增量尚较有限，导致铅锭社会库存延续降势。
【银禧科技(300221,股吧)在刚果金布局钴资源】银禧科技5月5日表示，目前公司在刚果金布局钴资源：购买矿山、建设粗制氢氧化钴冶炼厂及贸易主要通过自有资金及自筹资金解决。
【盛屯矿业(600711,股吧)：拟12亿元对价囊收科立鑫 完善钴产业链布局】盛屯矿业发布公告，公司拟通过向特定对象非公开发行股份的方式，购买林奋生、珠海科立泰、廖智敏、珠海金都持有的科立鑫100%的股权，交易对价为12亿元，发行价格为7.89元/股。交易完成后，盛屯矿业将直接持有科立鑫100%股权。》查看详情
【银禧科技在刚果金布局钴资源】银禧科技5月5日表示，目前公司在刚果金布局钴资源：购买矿山、建设粗制氢氧化钴冶炼厂及贸易主要通过自有资金及自筹资金解决。
【看中民爆和锂矿 雅化集团(002497,股吧)投资两海外公司】5月4日晚，雅化集团公告显示，公司将加大在民爆和锂业两大主业上的投入力度，拟认购澳大利亚矿企 CORE EXPLORATION LTD配售的新股及收购新西兰红牛火 药有限公司20%股权。》查看详情【第一季度韩国废钢出口量下滑】韩国钢铁协会统计数据显示，第一季度，韩国废钢出口量为9.89万吨，同比下降了40.4%。从出口目的地来看，除中国台湾外，韩国对大部分出口市场的废钢出口量均有所减少。第一季度，韩国对中国台湾的废钢出口量增长了32.6%，达到1.67万吨；对中国大陆的废钢出口量则下降了54.2%，降至2.15万吨；对越南的废钢出口量下降了46.5%，降至2.31万吨。【4月份巴西铁矿石出口量增价跌】据BNAmericas网站报道,巴西外贸部的数据显示,4月份该国铁矿石出口额为14.9亿美元,同比下降8.46%。出口量为2590万吨，同比增长7.61%。4月份铁矿石出口均价为57.4美元/吨，较2017年4月份的67.5美元/吨下跌14.96%。
【铁矿石期货】大商所铁矿石期货近日正式实施引入境外交易者业务，获得了行业人士的普遍认可。多位业内人士表示，铁矿石期货国际化后，将会在全球范围产生更大的影响力，进一步发挥期货功能。
【资源稀缺性将主导黄金未来10年走势】从中短期来看，黄金价格的波动是受地缘政治和避险需求，美元和加息预期等因素的影响，但是从10年的长周期来看，黄金价格必将围绕其开采成本附近波动。黄金是不可再生的稀缺资源。除非在未来有大量新探明的黄金储量，否则黄金的存储量保持一定，黄金价格从10年的周期来看必将是看涨的。
终端资讯
【上海4月份住宅供应涨84.5% 成交量创8年来新低】据监测，今年4月全市新建商品住宅成交面积为46.3万平方米，相比去年同期下跌31.6%，成交量仅为4000余套，创下近8年来同期最低点。
【山西：一季度商品房待售面积比上年末减少约148万平方米】山西省统计局最新公布的数据显示，今年一季度山西省商品房待售面积1077.6万平方米，比2017年末减少148.1万平方米。
【力帆股份(601777,股吧)：拟定增募资24.8亿元投资新能源汽车项目】力帆股份5月6日晚间披露定增预案，公司拟向不超过10名的特定对象，非公开发行股票不超过2.61亿股，募集资金总额不超过24.8亿元，投资于智能新能源汽车能源站项目、智能新能源汽车16亿瓦时锂电芯项目、智能轻量化快换纯电动车平台开发、新能源SUV车型研发及偿还借款。 》查看详情
【大众将电动汽车电池采购规模扩大一倍 达3052亿元】大众汽车要到明年才会大规模推出电动汽车，但它已经开始确保其电池供应，以便明年能够大量生产这些新电动汽车。已经将电池采购合同规模扩大一倍，达到480亿美元（约合3052亿元）。这一数字大致相当于特斯拉的市值，是大众集团几周前计划的两倍，突显出这家汽车制造商对汽车电气化的重视程度。
【富士康组建半导体集团 拟建两座大型芯片厂】富士康集团最近调整架构，设立了一个“半导体子集团”，该业务集团的负责人是Yong Liu，他同时也是富士康旗下日本夏普公司的董事会成员。消息人士称，富士康还准备进入半导体的制造环节，已经要求半导体业务集团展开有关建设两座12英寸芯片厂的可行性研究。
宏观焦点 中国： 针对公司被美国商 务 部制裁一事，中兴通讯(000063,股吧)昨天晚间内部员工信，称目前已正式向美国商 务 部工业与安全局(BIS)提交了关于暂停执行拒绝令的申请，并根据BIS指引提交了补充材料。将继续保持与各方紧密沟通，尽最大努力在更短时间内解决问题。 国家信息中心等6日发布《“一带一路”贸易合作大数据报告2018》。从总体看，中国与“一带一路”相关国家进出口总额实现较快增长，进口增速首超出口。报告称，2017年，中国向“一带一路”国家出口7742.6亿美元，同比增长8.5%，占中国总出口额的34.1%；自“一带一路”国家进口6660.5亿美元，同比增长19.8%，占中国总进口额的39.0%，近五年来进口额增速首次超过出口。 当前，我国正处于从大国走向强国的关键时期，日益走近世界舞台中央，前景十分光明，挑战也十分严峻。面对错综复杂国际国内形势带来的风险和挑战，我们亟须提高应对能力。
欧美： 美国著名投资人沃伦・巴菲特在谈及中国经济时表示，在过去几十年里中国取得的经济进步“完全是个奇迹”。旗下公司将扩大对像中国这样体量大、增长潜力大的经济体的投资。 纽约联储主席杜德利表示，他对美国经济增长持乐观态度，目前判断经济是否已经克服持续的低迷通胀为时尚早。对于美联储提出的对称通账目标，杜德利表示，在许多年低于2％后，通胀略高于2％不是问题。
彭博援引欧盟官员透露，欧盟正努力就金属关税与美国协商，或考虑用进口配额换取豁免关税。而欧盟针对这一协议的条件是，美国对欧盟28国钢材和铝材实施的任何限制都不得低于2017年其向美国市场的出货量。 美国4月非农就业人口新增16.4万人，不及预期19.2万人。美国4月失业率为3.9%，刷新2000年年底以来新低。
相关市场
【俄罗斯石油公司：中国市场仍是战略重点】“俄罗斯石油”公司发言人表示，该公司深信，卡塔尔主权基金QIA近日内将直接持有俄石油的股份，这将从卡塔尔带来一系列的新项目。而中国市场仍然是战略重点。
【辽宁与中石油确定7项安全生产协调机制内容】5月6日，记者从辽宁省安监局获悉，为进一步加强中石油驻辽企业安全监管工作，我省与中国石油(601857,股吧)集团公司建立了安全生产地企沟通协调机制，以充分发挥双方优势，强化协调配合，提高地方安全生产监管水平。
【煤炭】【自然资源部：2016年起3年内停止煤炭划定矿区范围审批的规定停止执行】为深入推进煤炭供给侧结构性改革，淘汰落后产能，释放优质产能，改善煤炭供应结构，保持市场供需动态平衡，《国土资源部关于支持钢铁煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》（国土资规〔2016〕3号）中“从2016年起，3年内停止煤炭划定矿区范围审批”的规定停止执行。
