基金与养老金
本报见习记者 吴晓璐
随着人口老龄化程度的不断加深，养老第三支柱的建设已刻不容缓。《证券日报》基金新闻部记者统计发现，截至11月9日，目前市场上有19只养老主题基金在运行，这19只基金年内收益率均为正值。其中鹏华养老产业年内收益率最高，为41.93%，跑赢基准25.36个百分点。
11月初，证监会发布《养老目标证券投资基金指引(试行)》（以下简称“《指引》”），文件要求，现存基金名称中已经包含“养老”字样的公募基金，如果不符合指引要求，则基金管理人应当在3个月内履行程序修改基金名称，“养老”产业投资主题基金除外。而目前运行的19只养老主题基金中，有6只是养老产业投资基金，业内人士告诉记者，这6只基金不需要修改名称，而按照《指引》的要求，另外13只养老主题基金或需要修基金名称。
19只养老主题基金
年内均取得正收益
上周末，中国基金业协会副会长钟蓉萨在养老金融50人论坛上提到，中国人口老龄化的高原正在迫近，中国没有太多犯错的机会。养老金第三支柱具有全局影响，是百年大计，不仅关系多层次养老保障体系建设，还关系多层次资本市场发展，是治理金融乱象之本。《证券日报》基金新闻部记者统计发现，2012年天弘基金就成立了天弘安康养老基金，是国内第一只养老主题基金，之后养老主题基金数量逐渐增多。
记者据Wind资讯数据统计，截至12月8日，基金名称中带有“养老”字样的基金有19只（A类、C类合并统计，下同）。从类型上看，这19只基金中，有11只是偏债混合型基金，6只为主动管理偏股基金，2只为被动指数型基金。从基金管理人角度看，南方基金旗下产品最多，有3只，宝盈基金旗下也有2只，这5只养老主题基金均为偏债混合型基金。
从业绩上看，截至12月8日，这19只基金年内收益率均为正，其中12只跑赢基准收益率。在主动管理偏股基金中，鹏华养老产业股票年内收益率最高，为41.93%，跑赢基准25.36个百分点。偏债混合基金中，泰达宏利养老收益混合以9.19%的收益率位列第一，跑赢基准7.53个百分点。2只被动指数型基金中，广发中证养老产业股票年内收益率较高，为10.97%，跑赢基准4.24个百分点。
对于养老主题基金来说，风控也是核心之一。记者发现，在风控上，截至12月9日，国寿安保养老产业指数基金年内无回撤。在偏债混合基金中，宝盈祥泰养老的年内最大回撤也低于1%。主动管理偏股基金中，海富通养老收益灵活配置年内最大回撤最小，为1.76%。这3只基金年内收益率分别为4.19%、2.11%和7.96%。
13只养老主题基金
需修改基金名称
11月初，中国证监会发布《养老目标证券投资基金指引(试行)》，文件要求，“养老目标”基金应当采用成熟稳健的投资配置策略，控制基金下行风险，追求基金长期稳健增值。应采用基金中基金的形式或证监会认可的其它形式运作。对于现存基金名称中已经包含“养老”字样的公募基金，如果不符合指引要求，则基金管理人应当在3个月内履行程序修改基金名称，“养老”产业投资主体基金除外。
《证券日报》基金新闻部记者统计发现，这19只养老主题基金中，有6只是“养老”产业投资基金，鹏华养老产业股票、工银瑞信养老产业股票、广发中证养老产业指数、长盛养老健康灵活配置、中欧养老产业混合和国寿安保养老产业指数。一位业内人士告诉记者，这些名称中有养老产业的基金不用修改名称，而另外13只则面临修改基金名称的问题。
随着《指引》的出炉，养老目标基金也呼之欲出。记者据证监会基金募集申请公示表统计，目前有86只FOF基金排队待批，其中3只为养老主题基金。建信基金申请了2只FOF养老主题基金，分别为福盛养老进取基金中基金和福顺养老平衡基金中基金，这2只基金均在3月份获得了第一次反馈。11月份，平安大华基金申请的2035退休宝混合型基金中基金也在11月14日获得受理。
