文/万永强(智通财经研究中心总监)
美股周五(7月28日)收盘涨跌不一，高盛等权重股推动道指连续第三日创下新高。亚马逊财报令人失望，股价下挫。美国二季度GDP增速提高至2.6%但仍逊于预期。道指收涨33.76点，涨幅为0.15%，报21830.31点。纳指收跌7.51点，跌幅为0.12%，报6374.68点。标普500指数收跌3.32点，跌幅为0.13%，报2472.10点。
恒指周一(7月31日)早盘高开0.26%，开盘后涨幅扩大，午后港股涨幅继续扩大，最高见27324点，再创逾两年新高。截至收盘，恒指涨1.28%，报27323.99点，大市成交额869.11亿。
多头强势难以阻挡 港股继续上拓空间
港股周一继续往上拓展空间，跳空之后便展开强势上攻。这次的上涨和前面不一样的地方在于，开盘价就是最低价，没有任何的回补动作，这说明了多头的强势已经难以阻挡。其实从消息面来看，很难理解港股为何如此强势，因为消息面反而是偏空的。
首先看美国方面，一是上周五公布的美国二季度GDP季节性反弹至2.6%，并没有超出预期，而美国就业劳工就业成本季率仅增长0.5%，暗示薪资增长疲软。
二是全球地缘政治局势骤然紧张，上周五晚间，朝鲜突然发射一枚导弹，日方认为落到了日本专属经济区，日本首相安倍晋三召集官员举行紧急会议。不过美国方面并没有采取军事行动，因此对股市没有引起多大的震动。
三是美国参众两院通过了对俄加强新制裁的议案。议案中称，对俄实施新制裁是基于“俄罗斯涉嫌干预美国总统大选和军事介入乌克兰危机”，新制裁议案将对更多俄公司和个人进行经济制裁，目标包括俄能源行业、军工企业、几家银行以及被美指控干预去年美国总统大选的机构。值得注意的是，该议案限制了美国总统解除对俄罗斯制裁的权力。特朗普作为总统，对该议案有权否决。他收到议案后，将有10天时间考虑。这件事情，对特朗普是一个艰难的选择，因为签的话，是默许法案对自己权力的限制;不签，会给自己留下“通俄”口实。而俄罗斯总统普京也立马宣布了反制措施：宣布755名美国外交官必须离开俄罗斯。看来美俄之间的关键将再度陷入冰点，不过对中国而言不是坏事。
再看中国方面，最新公布的中国7月官方制造业略有下降，PMI51.4，前值：51.70，预期：51.50，表明进入下半年经济增长势头放缓，不过总体还是处于51.0%―52.0%可控区间。以上的消息面可以说不是很理想，但港股市场依然我行我素，毫不理会，显示出港股本身处于强势状态，另外最关键的就是A股出现了强劲的上涨，特别是周期品的全面爆发给了港股可以继续拉升最好的理由。
有色资源品种再度上涨 钢铁股升势最明显
从盘面看，有色资源类品种再度上涨是拉动大盘的第一推动力，其中重庆钢铁(01053)涨13.21%、洛阳钼业(03993)涨10.39%、五矿资源(01208)涨8.07%、马钢(00323)涨7.98%、紫金矿业(02899)涨5.6%、江西铜业(00358)涨4.85%、智通七月金股中国铝业(02600)涨3.16%。钢铁股升势最明显，主要是由于供需相对紧平衡的格局，钢铁行业从去年以来一直维持着高盈利状态。日前，中国钢铁工业协会在京召开的五届六次常务理事(扩大)会议，释放出钢铁行业供需格局继续向好的信息，刺激钢铁板块继续向上。
煤炭股再度上扬，首钢资源(00639)涨5.23%、兖州煤业(600188,股吧)(01171)涨4.34%、中国神华(01088)涨3.73%、中煤能源(01898)涨1.85%。据中国煤炭运销协会：中国秦皇岛煤炭价格上涨至608元/吨;中国秦皇岛煤炭库存下跌至542万吨。7月28日晚间，中国神华发布公告称，经初步测算，上市公司2017年上半年归属于股东的净利润约243亿元，基本每股收益约1.22元，同比增长约147%。
港口海运、保险股走强 BDI 指数存上涨空间
港口海运板块上扬：中国外运(00598)涨6.43%、中远海控(01919)涨5.21%、招商局港口(00144)涨3.15%、中远海发(02866)涨2.21%。受国内固定资产施工项目计划投资金额同比高增长，全球经济复苏稳健，干散货需求增加，下半年基建开工及煤炭旺季来临，叠加市场运力依旧增长缓慢，BDI 指数还存在上涨空间。集运市场，下半年欧美学生返校促销及圣诞节补库存旺季来临，行业第二轮整合即将启动，供需关系将进一步改善。
保险股走好，友邦保险(01299)涨3.45%、中国太平(00966)涨2.62%、新华保险(601336,股吧)(01336)涨1.71%、中国平安(02318)涨1.31%。
上涨个股：1，亨得利(03389)涨12.86%。上星期公布，预期将于2017年9月1日前后向2017年8月16日名列公司股东名册的股东派付特别股息，特别股息为每股0.28港元。公司将自2017年8月14日至2017年8月16日(包括首尾两日)暂停登记股东名册，期间概不办理股份过户登记手续。
2，腾讯控股(00700)涨2.82%。7月29日晚间，腾讯以1770万英镑(约合1.563亿人民币)对英国游戏开发商Frontier Developments(以下简称：Frontier )进行了战略投资。据悉，腾讯以每股523.2便士的价格认购了Frontier新发行的339万股普通股，占Frontier已发行股本的9%，这意味着腾讯成为继Frontier CEO David Braben之后的第二大股东。据了解，Frontier是1994年在剑桥成立一家游戏开发商，于2013年在伦敦交易所另类投资市场(AIM)上市(是英国市场目前唯一的上市游戏公司)。
第一拖拉机建议回避 恒指有望继续上行
下跌个股：第一拖拉机(00038)跌8.37%。智通财经APP获悉，第一拖拉机股份(00038)发盈警后股价急挫。第一拖拉机股份预计截至2017年6月30日止6个月实现归属于该公司股东的净利润同比减少70%至90%，而上年同期净利润1.58亿元。第一拖拉机股份称，受粮食价格下降影响，2017年上半年农业机械行业深度调整，出现大幅下滑。该公司的轮式拖拉机产品销量与上年同期相比也出现较大下降。同时，由于钢铁、天然橡胶等原材料价格与上年同期相比大幅上升，该公司产品成本有所增加，盈利水平下降。该股放量下跌，跌破所有均线建议回避。
从技术上看，在A股的带动下恒指继续创出高点，只要不出现黑天鹅事件则恒指有望沿5日均线继续上行。
