资本市场法治建设一直是历年两会的热点话题之一。2022年两会期间，接受记者采访的法律界全国人大代表表示，近年来，以注册制改革为牵引，我国资本市场法治建设进入“快车道”，取得了突破性的进展。未来，在各方的共同努力下，资本市场的法治化将不断迈上新台阶，为资本市场改革发展“保驾护航”。“风平浪静好行船”法治建设与改革同行，取得突破性进展自沪深交易所开业至今，中国资本市场已走过三十多个年头。这些年来，资本市场从无到有、从小到大，服务实体经济取得显著成效，深化改革不断向纵深推进，市场主体的创新活力和竞争力日益增强，高水平双向开放的新格局加快形成，市场发展的法治根基不断夯实，市场监管和治理效能不断提升，实现了跨越式发展。“资本市场改革发展和法治建设相辅相成。”全国人大代表、北京金诚同达(西安)律师事务所主任方燕接受记者采访时表示。经过30余年的发展，中国资本市场法治建设总体成果如何？方燕称，目前，我国资本市场已形成了以《公司法》《证券法》《证券投资基金法》等法律为核心，以《刑法》《企业破产法》等法律为支撑，以行政法规、司法解释、部门规章、规范性文件为主干，以证券期货交易场所、登记结算公司、行业协会自律规则为配套的有中国特色的资本市场法律体系。据公开数据显示，截至2021年年底，与资本市场相关的法律、行政法规、司法解释以及规范性文件，共计两千余件，资本市场总体实现了有法可依、有章可循。“尤其是近几年，以注册制改革为牵引，资本市场法治建设驶入‘快车道’，可以说取得了突破性的进展。”方燕指出，这有力支持和保障了资本市场各项改革创新，为资本市场改革发展奠定了坚实的制度基础。利器出鞘，重在贯彻相关法规落实有力，效果显著方燕表示，近年来我国资本市场的法治建设亮点满满。——2019年《证券法》完成修订——2020年《刑法修正案(十一)》出台——2021年中办、国办印发《关于依法从严打击证券违法活动的意见》——2021年《期货和衍生品法草案》完成二读——2021年国务院发布《证券期货行政执法当事人承诺制度实施办法》——2022年最高人民法院修订《关于审理证券市场虚假陈述侵权民事赔偿案件的若干规定》……“这一系列法治建设的成果正是基于资本市场改革的需求而完成的。”她说。利器出鞘，重在贯彻。以历史上第一次以中办、国办名义联合印发的打击证券违法活动的专门文件——《关于依法从严打击证券违法活动的意见》(以下简称《意见》)为例，《意见》围绕完善资本市场违法犯罪法律责任制度体系，健全证券执法司法体制机制等七个方面，提出了27条具体举措。全国人大代表、中华全国律师协会会长、北京中创律师事务所合伙人高子程表示，这份文件意义重大，影响深远，充分体现了党中央、国务院对打击证券违法活动、保护投资者合法权益、维护资本市场平稳健康发展的高度重视。“自2021年7月《意见》发布后，资本市场法治和基础制度建设取得重大进展，证券违法成本过低的问题在制度层面得到了根本改变，证券期货领域案件多发态势得到了一定程度的遏制，依法从严打击证券违法活动的合力初步形成，资本市场生态得到重大改善，市场韧性得到增强，市场预期更加稳定，‘零容忍’打击证券违法活动的工作取得了明显成效。”高子程称。记者了解到，下一步，监管部门将依托打击资本市场违法活动协调工作小组，不断深化与相关单位的协同配合，持续抓好制定《期货和衍生品法》《私募投资基金监督管理条例》，修改证券期货犯罪刑事立案追诉标准，推动金融法院统筹证券期货领域刑事、行政、民事案件的管辖和审理，强化对欺诈发行、信息披露造假等重大证券违法犯罪案件的惩治和重点领域执法，完善企业境外上市监管安排，深化跨境审计监管合作等重点任务，向市场明确传递“零容忍”的鲜明信号，确保实现《意见》提出的工作目标。未来将聚焦关键领域，提升执法威慑持续优化法治生态去年年底召开的中央经济工作会议提出，要继续按照稳定大局、统筹协调、分类施策、精准拆弹的方针，抓好风险处置工作，加强金融法治建设。站在当前节点下，资本市场法治建设应向何处继续发力？方燕认为，当前资本市场法治建设的重点应当落在执法层面。一方面，要强调法律重在实施，严格执法，确保法律的权威。2021年，监管部门坚决查处了一批市场影响恶劣的大要案，首例证券纠纷特别代表人诉讼“康美案”判决赔偿投资者24.59亿元，“追首恶”效应彰显，这是资本市场法治史上的一大标志性事件，有利于资本市场生态持续优化。据证监会披露数据显示，2021年，证监会依法从严从快从重查办重大案件。全年共办理案件609起，其中重大案件163起，涉及财务造假、资金占用、以市值管理名义操纵市场、恶性内幕交易及中介机构未勤勉尽责等典型违法行为。依法向公安机关移送涉嫌犯罪案件(线索)达177起。“另一方面，执法的过程也是检验现有法律体系完善性的过程，强有力的执法有助于及时完善现有体系的不足，优化资本市场法治建设。”方燕说，比如通过总结“康美案”的经验，可以稳步扩大特别代表人诉讼制度的覆盖领域，在惩治内幕交易、操纵市场等严重证券违法行为时采用；证监会正在实施的证券期货行政执法当事人承诺制度也是有益探索，有利于畅通多元化赔偿渠道。1月17日，证监会召开了2022年系统工作会议，会议提出，要持续加强资本市场法治供给，保护投资者合法权益。系统梳理监管法规，化繁为简，提升体系性和透明度。发挥好打击资本市场违法活动协调工作小组等机制作用，强化行刑衔接，进一步增强执法震慑。2月18日，证监会在官网发布了《证监会通报2021年案件办理情况》，其中也指出，证监会未来将聚焦关键领域，突出重大案件，坚持“一案双查”，切实加大违法成本，有效提升执法威慑，为资本市场改革发展稳定提供坚强法治保障。
转自：新华网
