2018年10月22日-24日，由中国证券投资基金业协会（下称“基金业协会”）承办的国际投资基金业协会（IIFA）2018年年会在北京举行。来自全球30多个国家和地区的基金行业协会负责人参加了本次年会。年会聚焦中国和全球基金行业和资本市场的现在与未来，围绕投资基金在不断变化的经济和社会环境中新的趋势、不同市场的监管变化、以及养老金、金融科技、基金销售与服务、跨境合作等问题，对全球基金行业发展的脉络和格局进行了梳理与思考。
加大对外开放力度推动基金行业发展
在23日的开场致辞中，中国证券投资基金业协会党委书记、会长洪磊表示，作为一个专业性、非营利性的国际组织，IIFA在指导各国各地区协会制定本地区行业规则、构建区域性甚至全球性行业格局方面发挥着举足轻重的作用。中国证券投资基金业协会将认真学习、吸取、借鉴各国各地区先进的做法和经验，推动中国基金业更上一层楼。
洪磊会长指出，中国基金业20年来取得的成绩是开放促发展的最好证明之一。中国基金行业充分吸收了国外基金业长期蓬勃发展的重要成果，包括信义义务理念、长期投资视角，以及基金运作的基础性制度和模式，并在发展初期就不断引进海外人才、引入竞争机制。IIFA及其成员协会提供了诸多有益的帮助。
洪磊会长表示，基金业协会将进一步按照证监会的部署，贯彻落实我国资本市场各项对外开放政策，与IIFA各成员协会加强联系，深化良性互动，在建设基金行业诚信信用体系、深化责任投资原则和ESG实践、推动基金为养老服务、促进长期资本形成等方面不断加强交流与合作，从制度建设、风险控制、经营模式、投资方法、人才培养等方面提高基金行业专业化和国际化水平，让基金更好发挥功效，为实体经济服务，为广大投资者服务。
国际投资基金业协会主席Leon Campher先生在致辞中感谢中国证券投资基金业协会为IIFA2018年年会成功举办做出的贡献。他表示，未来基金业将继续帮助全世界人民管理财富，各国各地区的基金业协会需在多个领域密切合作：一是共同推动基金行业监管的不断优化和发展，尤其是要尽可能建立明确的、可预期的、有利于基金发展的税收政策；二是共同推动基金业在养老保障方面发挥应有作用；三是共同推动科技与金融的深度融合，让金融科技助力基金业向着更加有效率的方向变革；四是共同推动基金业合作应对全球网络安全威胁。Leon Campher还指出，确保普惠金融的实现，很重要的一点就是信息披露。希望全球基金业共同努力，加强投资者教育和保护，为行业赢得投资者充分的信任。
在主旨演讲环节，中国证监会国际合作部主任申兵分享了中国基金业和资本市场双向开放的有关情况。他表示，中国证监会近年来根据党中央国务院关于金融业对外开放的总体部署，加快落实推进对外开放政策，取得了明显成效。一是着力支持境内企业跨境融资；二是便利境内外机构投资者跨境投资；三是不断拓展和优化资本市场互联互通，进一步深化和国际市场的融合；四是推动证券基金服务业双向开放。
申兵主任表示，当前信息技术的进步和全球政治形势的变化给资产管理行业带来了挑战，各方要凝聚智慧，为推动行业发展共同努力。第一，从监管角度来看，进一步推进资管行业的发展，要坚持以保护投资者利益为核心。投资者作为资金提供者是最终的受益人，也是风险的承担者，是资产管理行业发展的基石和源泉，关系到资本市场长期稳定、健康发展。国际证监会组织和各国各地区证券监管机构都十分重视投资者的保护工作，这也应该成为基金管理行业发展过程中一个很重要的理念。第二，倡导责任投资。资产管理行业作为资本市场最重要的买方力量，是广大投资者的服务提供者，更应践行以环境、社会、公司治理为核心的ESG投资原则，在兼顾环境效益和社会效益的同时，提升资产组合风险控制和长期收益能力。第三，加强国际合作与交流。跨境投融资不断推进，全球资产管理行业相互融合，互联网金融科技迅猛发展，资产管理行业的监管边界将不断拓展，更需要各国各地区的监管者和行业一道共同努力，深化合作，形成合力。
变化成为新常态合作创新为经济赋能
中国证券投资基金业协会党委委员、秘书长陈春艳主持了随后的主题讨论环节，与会嘉宾围绕基金行业概览、未来的养老金、科技与投资基金、基金销售与服务以及投资者保护和投资者适当性制度、资产管理行业的跨境合作等五大主题进行了深入探讨。
在“基金行业概览”主题分论坛中，与会嘉宾探讨了各国各地区以及全球资产管理行业面临的趋势性变化。与会嘉宾指出，变化已经成为全球基金行业的新常态，部分是渐进式，部分是革命性。最近十年，欧美国家被动投资策略成为主流，亚洲的发展空间越来越突出，为金融机构多元化布局全球市场提供了新机会。同时，全球基金行业整合正在加速，未来更多资金会转到最大、最专业的机构中，机构既要拼规模，更要拼专业。无论是行业机构还是监管者，都需要在这个新视角下审视行业的发展。
在“未来的养老金”主题分论坛中，与会嘉宾表示，全球老龄化加剧，如何通过建立更加多元化、更加分散平衡的养老资金投资管理机制和策略是基金行业未来面对的挑战。在传统的养老型产品基础上，还需进一步开展产品创新，在更好分散和控制投资风险、满足不同人群不同阶段养老投资和流动性需求、保障越来越长寿投资者人群的养老需要等方面提供更好的产品安排。
在“科技与投资基金”主题分论坛中，与会嘉宾表示，科技正在深刻融入并改变资产管理行业，可能带来五大趋势：一是“二八”到“八二”，让过去80%主要资源为20%基金客户服务转换为现在的为80%基金客户服务，金融服务实现更加平民化和普惠化；二是从B2C到C2B，理财产品和服务从以产品为中心的标准化服务模式到以用户为中心的个性化、定制化服务模式；三是从IT（信息技术）到DT（数据技术），数据技术将助力资管机构智能化、轻量化，更快地进行创新；四是从渠道合作到深度融合，科技公司、互联网平台和资管机构的关系不断地进化升级，共建生态；五是金融投资者教育在线化，互联网金融成为金融骗局、伪创新的高发区，要加强在线投资者的教育与保护力度。
在“基金销售与服务以及投资者保护和投资者适当性制度”主题分论坛中，与会嘉宾表示，投资顾问对于资本市场和投资者群体来说，重要性越来越深刻。资产管理行业的发展需要投资顾问切实承担责任，提供更高价值。未来，智能投顾的重要性将日渐凸显。大家同时表示，投资者对于基金产品的复杂性及透明度的关注越来越高，各国各地区监管者都在采取行动消除利益冲突，提高信息披露程度，保证投资者利益永远优先。
在“资产管理行业的跨境合作”主题分论坛中，与会嘉宾表示，实现资产管理行业有效跨境合作是大势所趋、各国各地区所望，但必须关注四个方面：一是税收是否中性，二是各国各地区的业务定义、标准和用语是否被准确理解，三是同样的资产在各国各地区之间是否能得到一致定价，四是各国各地区监管一致性是否可以解决。
会议闭幕环节，洪磊会长表示，本次会议为各参会国家和地区资管行业的发展指出了方向、规划了路径；探讨了新的增长模式和全球经济金融治理结构的创新以及加强跨境合作等，对加强未来资管行业建设、激发世界经济潜能的作用显而易见。各国各地区协会达成了以下共识：一是全球资产管理行业处于前所未有的加速变化中，基金行业要承担起对投资者、资本市场和经济社会的责任；二是在变化的经济和社会环境中，各国各地区资管行业和基金行业都呈现出了不同的发展趋势和特征，也推进着各国各地区监管模式的变革；三是全球人口构成变化、老龄化加剧、经济环境的低利率和低增长都给养老金事业带来挑战，资产管理行业在养老金中的作用日益凸显；四是金融科技对资产管理的影响日趋重要，区块链、大数据、人工智能等技术正在深刻融入并改变着金融行业，对推动普惠金融、降低用户门槛、提升用户体验、助力资管机构智能化、金融交易简单透明化的作用不可小觑；五是各国各地区基金收费模式、销售格局以及相应的监管环境都在发生变革，这是行业发展进步和顺应投资者诉求的自然结果。基金业要不断提高管理水平和服务能力，以更透明、更低价的收费为广大投资者提供更优质的服务；六是经济全球化背景下的跨境合作与投资正在不断朝前迈进，实现互利共赢。
洪磊会长表示，中国经济的发展是立足于民生福祉的，希望借助此次中国之行让IIFA各成员协会代表零距离感知中国。中国基金行业承担着更大的责任与使命，即管好投资人的资产，赢得投资人的信任，特别是在消除贫困、帮助居民解决财富管理方面发挥更大的作用。
此次年会特别邀请到了安永财富与资产合伙人Mike Lee，麦肯锡资产管理合伙人Martin Huber，OECD首席经济学家、私人养老金部负责人Pablo Antolin，IPE国际出版公司总编Liam Kennedy，蚂蚁金服董事长井贤栋，领航中国区总裁林晓东，富达国际中国区董事总经理李少杰，印度Paytm Money总监Pravin Jadhav等9位演讲嘉宾。大家分别就全球基金行业的热点话题与参会人员进行分享。
今年也是IIFA的换届选举之年。会议期间，经全体会员投票，南非储蓄与投资管理协会（ASISA）主席Leon Campher继续当选为新一届主席，奥地利投资管理公司协会法律与国际事务负责人Armin Kammel当选为副主席。下一届IIFA年会将由阿根廷公募基金业协会主办，于2019年10月份在阿根廷布宜诺斯艾利斯举行。
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